FRT: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 171,500 đồng/cổ phiếu

FRT#Bán lẻ không thiết yếu

DSC26/08/2026

MUA

Giá hiện tại· 01-10146.600

Giá mục tiêu171.500

Tiềm năng+17%

Điểm nhấn

Long Châu tiếp tục tăng trưởng mạnh dẫn đầu thị phần dược trong nước: Q2/2026 doanh thu đạt 11.108 tỷ (+40% YoY), doanh thu/cửa hàng tăng 12,7% YoY lên 1,32 tỷ/tháng nhờ mở rộng danh mục thuốc hiếm lên 12 loại và liên tục khai thác xét nghiệm y khoa từ tháng 8/2026, tạo thêm lợi suất dài hạn
FPT Shop cho tín hiệu phục hồi tích cực sau tái cơ cấu: Q2/2026 doanh thu đạt 4.518 tỷ (+31% YoY), lợi nhuận quý thứ 4 liên tiếp duy trì dương (1 tỷ LNST), phục hồi từ yếu tố mùa vụ, gói cước MVNO FPT và xu hướng giá sản phẩm ICT tăng
Lũy kế 6T/2026, FRT đạt doanh thu 30.743 tỷ (+33% YoY) hoàn thành 52% kế hoạch doanh thu, LNTT 1.038 tỷ (+117% YoY) hoàn thành 67% mục tiêu lợi nhuận năm; năm 2026 dự phóng doanh thu 62.145 tỷ (+22% YoY), LNST 1.616 tỷ (+64% YoY)
Biên lợi nhuận gộp Q2/2026 đạt 20,2% (+30 bps YoY) nhờ Long Châu cải thiện biên lợi nhuận từ tỷ trọng thuốc ETC gia tăng; BLNTT 3,6% gần gấp đôi cùng kỳ nhờ tối ưu hóa chi phí vận hành, dự kiến năm 2026 BLNG 20%-21% và BLNTT 3%

Lưu ý

Giá Ram tăng cao có thể gây suy giảm nhu cầu máy tính, laptop và điện thoại
Rủi ro suy giảm sức mua do ảnh hưởng từ lạm phát gia tăng
FPT Shop chịu sức ép cạnh tranh lớn ở nhóm sản phẩm Apple, mảng điện máy cần thêm thời gian để mở rộng thị phần

Xem thêm vềFRT

Bài khác về FRT

FRT: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 171,500 đồng/cổ phiếu

FRT#Bán lẻ không thiết yếu

DSC26/08/2026

MUA

Giá hiện tại· 01-10146.600

Giá mục tiêu171.500

Tiềm năng+17%

Điểm nhấn

Long Châu tiếp tục tăng trưởng mạnh dẫn đầu thị phần dược trong nước: Q2/2026 doanh thu đạt 11.108 tỷ (+40% YoY), doanh thu/cửa hàng tăng 12,7% YoY lên 1,32 tỷ/tháng nhờ mở rộng danh mục thuốc hiếm lên 12 loại và liên tục khai thác xét nghiệm y khoa từ tháng 8/2026, tạo thêm lợi suất dài hạn
FPT Shop cho tín hiệu phục hồi tích cực sau tái cơ cấu: Q2/2026 doanh thu đạt 4.518 tỷ (+31% YoY), lợi nhuận quý thứ 4 liên tiếp duy trì dương (1 tỷ LNST), phục hồi từ yếu tố mùa vụ, gói cước MVNO FPT và xu hướng giá sản phẩm ICT tăng
Lũy kế 6T/2026, FRT đạt doanh thu 30.743 tỷ (+33% YoY) hoàn thành 52% kế hoạch doanh thu, LNTT 1.038 tỷ (+117% YoY) hoàn thành 67% mục tiêu lợi nhuận năm; năm 2026 dự phóng doanh thu 62.145 tỷ (+22% YoY), LNST 1.616 tỷ (+64% YoY)
Biên lợi nhuận gộp Q2/2026 đạt 20,2% (+30 bps YoY) nhờ Long Châu cải thiện biên lợi nhuận từ tỷ trọng thuốc ETC gia tăng; BLNTT 3,6% gần gấp đôi cùng kỳ nhờ tối ưu hóa chi phí vận hành, dự kiến năm 2026 BLNG 20%-21% và BLNTT 3%

Lưu ý

Giá Ram tăng cao có thể gây suy giảm nhu cầu máy tính, laptop và điện thoại
Rủi ro suy giảm sức mua do ảnh hưởng từ lạm phát gia tăng
FPT Shop chịu sức ép cạnh tranh lớn ở nhóm sản phẩm Apple, mảng điện máy cần thêm thời gian để mở rộng thị phần

Xem thêm vềFRT

Tải PDF gốc từ VietstockBáo cáo của DSC