PHR: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 37,700 đồng/cổ phiếu

PHR#Nguyên vật liệu

MAS16/09/2026

MUA

Giá hiện tại· 01-1033.850

Giá mục tiêu37.700

Tiềm năng+11,4%

Điểm nhấn

Mảng cao su ổn định với doanh thu dự phóng 1.786 tỷ đồng (+5,9% YoY) nhờ giá bán cao su trung bình ~53-55 triệu đồng/tấn; nguồn cung toàn cầu dự kiến thiếu hụt 300-500 nghìn tấn năm 2026
Thu nhập đền bù từ chuyển đổi đất cao su sang KCN (VSIP III và Bắc Tân Uyên 1) ước đạt khoảng 1.500 tỷ đồng trong năm 2026, giúp lãi ròng tăng gấp 2,7 lần svck lên 1.759 tỷ đồng
Sức khỏe tài chính mạnh mẽ với D/E < 1 và các chỉ số thanh toán duy trì ở mức cao; EPS dự phóng 2026 đạt 7.213 đồng/cp với P/E forward chỉ 4,4 lần
Kỳ vọng thông qua ĐHĐCĐ bất thường tháng 10 sẽ loại bỏ các ngành không cốt lõi để khôi phục room ngoại lên mức 49%, tạo chất xúc tác hấp dẫn dòng vốn quốc tế

Lưu ý

Rủi ro từ biến động giá cao su toàn cầu có thể ảnh hưởng đến doanh thu mảng chính
Phụ thuộc vào diễn biến chuyên đổi mục đích sử dụng đất ở hai dự án KCN có thể trì hoãn
Rủi ro pháp lý liên quan đến việc loại bỏ các ngành không cốt lõi khỏi hồ sơ kinh doanh
Tâm lý thận trọng của nhà đầu tư, dòng tiền lớn vẫn đang chờ đợi tín hiệu xác nhận rõ nét trước khi quay trở lại

Xem thêm vềPHR

Bài khác về PHR

15 ngày trước

MAS

PHR#Nguyên vật liệu

MAS16/09/2026

MUA

Giá hiện tại· 01-1033.850

Giá mục tiêu37.700

Tiềm năng+11,4%

Điểm nhấn

Mảng cao su ổn định với doanh thu dự phóng 1.786 tỷ đồng (+5,9% YoY) nhờ giá bán cao su trung bình ~53-55 triệu đồng/tấn; nguồn cung toàn cầu dự kiến thiếu hụt 300-500 nghìn tấn năm 2026
Thu nhập đền bù từ chuyển đổi đất cao su sang KCN (VSIP III và Bắc Tân Uyên 1) ước đạt khoảng 1.500 tỷ đồng trong năm 2026, giúp lãi ròng tăng gấp 2,7 lần svck lên 1.759 tỷ đồng
Sức khỏe tài chính mạnh mẽ với D/E < 1 và các chỉ số thanh toán duy trì ở mức cao; EPS dự phóng 2026 đạt 7.213 đồng/cp với P/E forward chỉ 4,4 lần
Kỳ vọng thông qua ĐHĐCĐ bất thường tháng 10 sẽ loại bỏ các ngành không cốt lõi để khôi phục room ngoại lên mức 49%, tạo chất xúc tác hấp dẫn dòng vốn quốc tế

Lưu ý

Rủi ro từ biến động giá cao su toàn cầu có thể ảnh hưởng đến doanh thu mảng chính
Phụ thuộc vào diễn biến chuyên đổi mục đích sử dụng đất ở hai dự án KCN có thể trì hoãn
Rủi ro pháp lý liên quan đến việc loại bỏ các ngành không cốt lõi khỏi hồ sơ kinh doanh
Tâm lý thận trọng của nhà đầu tư, dòng tiền lớn vẫn đang chờ đợi tín hiệu xác nhận rõ nét trước khi quay trở lại

Xem thêm vềPHR